VaR4cast ist Anbieter von Cutting-Edge-Informationen im Bereich Finanzmarktrisiken. Fundierte, risikobewusste Anlageentscheidungen lassen sich nur mit Hilfe von aktuellen, realistischen und aussagekräftigen Risikoinformationen treffen.

Aktuell

Nur aktuelle Risikokennzahlen nutzen bei Anlageentscheidungen. Daher werden VaR4cast-Informationen ständig aktualisiert, um so neuste Marktentwicklungen zu reflektieren.

Relevant

Finanzrisiken sind komplex und haben vielschichtige Charakteristika. Eine einzige Kennzahl – wie zum Beispiel die historische Volatilität – wird dieser Komplexität nicht gerecht. Aus diesem Grund umfasst das VaR4cast-Programm vielfältige Risikomaße. Dazu gehören Kennzahlen wie Value-at-Risk, Expected Shortfall, Verlustwahrscheinlichkeiten, Betas etc.

Realistisch

Risikoabschätzungen erfordern in der Regel spezifische Annahmen bezüglich der statistischen Eigenschaften von Kursentwicklungen. Vorherrschende Risikomodelle basieren meist auf der Annahme, dass Kursänderungen einer Normalverteilung folgen, da diese die mathematische Analyse erheblich vereinfacht. Die Normalverteilungsannahme ignoriert allerdings empirisch belegte Phänomene wie Fat-Tails, Asymmetrien und nichtlineare Abhängigkeiten und führt so zu systematischen Fehleinschätzungen bei der Bestimmung von Finanzmarktrisiken. VaR4cast-Risikoberechnungen basieren auf finanzökonometrischen Verfahren, die realistischere statistische Annahmen treffen und Finanzmarkt-Abnormalitäten explizit berücksichtigen.

Zukunftsgerichtet

Im Gegensatz zu Renditeprozessen von Finanztiteln besitzen Risikoprozesse systematischere dynamische Strukturen. VaR4cast nutzt diese Strukturen, um mit ihrer Hilfe künftige Anlagerisiken präziser abzuschätzen.